Article considérant 521

(521) En ce qui concerne les liquidités à court terme, le groupe présentait un ratio de liquidité générale moyen de 1,07 en 2022. Bien que ce ratio soit légèrement supérieur à 1, les actifs courants du groupe suffisent tout juste à payer les obligations à court terme, ce qui n’est pas suffisant pour justifier une notation de crédit élevée, pour laquelle une société devrait présenter un ratio d’au moins 2. Le ratio de liquidité immédiate de la société était égal à 0,87 en 2022 et 0,97 en 2021, alors que la référence est un ratio d’au moins 1. De fait, une société ayant un ratio de liquidité immédiate inférieur à 1 risque de ne pas pouvoir rembourser ses dettes courantes à court terme. Le ratio de liquidité du groupe se chiffrait en moyenne à 0,4 en 2022. Le groupe ne disposait donc pas de suffisamment de liquidités pour rembourser ses dettes à court terme. Eu égard à ces indicateurs de liquidité à court terme, la Commission a conclu que le groupe concerné présentait des problèmes de liquidités à court terme qui lui conféraient un profil de débiteur à risque.