Arrêté du 20 décembre 2017 portant homologation de modifications du règlement général de l'Autorité des marchés financiers

Article 1 LEGIARTI000036830456

1. Les modifications du règlement général de l'Autorité des marchés financiers, dont le texte est annexé au présent arrêté, sont homologuées.

Article 2 LEGIARTI000036830458

1. Les modifications correspondant à l'annexe 1 entrent en vigueur le 3 janvier 2018.

Article 3 LEGIARTI000036830460

1. Le présent arrêté et son annexe seront publiés au Journal officiel de la République française.

Annexe LEGIARTI000036830462

A modifié :

• Arrêté du 12 novembre 2004 : art. 313-22, art. 313-23, art. 313-24, art. 313-25, art. 313-26, art. 313-27, art. 311-0, art. 311-1, art. 311-2, art. 311-3, art. 312-1, art. 312-2, art. 312-3, art. 312-4, art. 312-5, art. 312-6, art. 312-7, art. 312-8, art. 312-9, art. 312-10, art. 312-11, art. 312-12, art. 312-13, art. 312-14, art. 312-15, art. 315-1, art. 315-2, art. 315-3, art. 315-4, art. 315-5, art. 315-6, art. 315-7, art. 315-8, art. 315-9, art. 315-10, art. 315-11, art. 315-12, art. 315-13, art. 315-14, art. 315-15, art. 315-16, art. 315-17, art. 315-18, art. 315-19, art. 315-20, art. 315-21, art. 315-22, art. 315-23, art. 315-24, art. 315-25, art. 315-26, art. 321-15, art. 321-16, art. 321-17, art. 321-18, art. 321-19, art. 321-20, art. 321-21, art. 321-22, art. 321-87, art. 321-88, art. 321-89, art. 321-90, art. 321-91, art. 321-92, art. 316-1, art. 316-2, art. 316-3, art. 316-4, art. 316-5, art. 316-6, art. 316-7, art. 316-8, art. 316-9, art. 316-10, art. 316-11, art. 316-12, art. 316-13, art. 316-14, art. 317-1, art. 317-2, art. 317-3, art. 317-4, art. 317-5, art. 317-6, art. 317-7, art. 317-8, art. 317-9, art. 317-10, art. 317-11, art. 317-12, art. 317-13, art. 317-14, art. 318-1, art. 318-2, art. 318-3, art. 318-4, art. 318-5, art. 318-6, art. 318-7, art. 318-8, art. 318-9, art. 318-10, art. 318-10-1, art. 318-11, art. 318-12, art. 318-13, art. 318-14, art. 318-15, art. 318-16, art. 318-17, art. 318-18, art. 318-19, art. 321-98, art. 321-99, art. 321-100, art. 321-101, art. 321-102, art. 321-103, art. 321-104, art. 321-105, art. 321-106, art. 321-114, art. 321-115, art. 524-1, art. 525-1, art. 524-1-1, art. 525-2, art. 524-2, art. 525-4, art. 524-3, art. 525-5, art. 524-4, art. 525-6, art. 524-5, art. 525-7, art. 524-6, art. 525-8, art. 319-1, art. 319-2, art. 319-3, art. 319-4, art. 319-5, art. 319-6, art. 319-7, art. 319-8, art. 319-9, art. 319-10, art. 319-11, art. 319-12, art. 319-13, art. 319-14, art. 319-15, art. 319-16, art. 319-17, art. 319-18, art. 319-19, art. 319-20, art. 321-34, art. 321-35, art. 321-36, art. 321-37, art. 321-38, art. 321-39, art. 321-40, art. 321-41, art. 321-46, art. 321-47, art. 321-48, art. 321-49, art. 321-50, art. 321-69, art. 321-70, art. 321-71, art. 321-72, art. 321-73, art. 321-74, art. 321-75, art. 321-82, art. 321-83, art. 321-84, art. 321-85, art. 321-86, art. 321-97, art. 321-93, art. 321-94, art. 321-95, art. 321-96, art. 321-116, art. 321-117, art. 321-118, art. 321-119, art. 321-120, art. 321-121, art. 321-122, art. 321-123, art. 321-124, art. 321-125, art. 327-1, art. 327-2, art. 327-5, art. 328-1, art. 321-136, art. 321-137, art. 321-138, art. 321-141, art. 321-142, art. 321-143, art. 321-144, art. 531-1, art. 531-2, art. 322-5, art. 322-5-1, art. 322-7, art. 322-10, art. 322-11, art. 322-12, art. 322-13, art. 322-15, art. 322-16, art. 322-33, art. 322-35, art. 322-71-1, art. 323-1, art. 323-6, art. 323-26, art. 511-16, art. 512-1, art. 515-3, art. 515-2, art. 516-14, art. 516-2, art. 516-16, art. 516-3, art. 516-17, art. 516-4, art. 516-18, art. 516-5, art. 516-19, art. 516-6, art. 521-7, art. 521-8, art. 521-9, art. 522-1, art. 522-2, art. 522-3, art. 522-4, art. 321-9, art. 321-10, art. 321-11, art. 321-12, art. 321-13, art. 321-14, art. 313-1, art. 313-2, art. 313-3, art. 313-4, art. 313-5, art. 313-6, art. 313-7, art. 313-8, art. 313-9, art. 313-10, art. 313-11, art. 313-12, art. 313-13, art. 313-14, art. 313-15, art. 313-16, art. 313-17, art. 313-18, art. 313-19, art. 313-20, art. 313-21, art. 314-1, art. 314-2, art. 314-3, art. 314-4, art. 314-5, art. 314-6, art. 314-7, art. 314-8, art. 314-9, art. 314-10, art. 314-12, art. 314-13, art. 314-14, art. 314-15, art. 314-16, art. 314-17, art. 314-18, art. 314-19, art. 314-20, art. 314-21, art. 314-22, art. 314-23, art. 314-24, art. 314-25, art. 314-26, art. 314-27, art. 314-28, art. 314-29, art. 314-31, art. 319-21, art. 319-22, art. 319-23, art. 319-24, art. 319-25, art. 319-26, art. 321-1, art. 321-30, art. 321-31, art. 321-32, art. 321-33, art. 321-76, art. 321-77, art. 321-78, art. 321-79, art. 321-80, art. 321-81, art. 321-51, art. 321-52, art. 321-62, art. 321-63, art. 321-64, art. 321-65, art. 321-66, art. 321-67, art. 321-68, art. 318-20, art. 318-21, art. 318-22, art. 318-23, art. 318-24, art. 318-25, art. 318-26, art. 318-27, art. 318-28, art. 318-29, art. 318-30, art. 318-31, art. 318-32, art. 318-33, art. 318-34, art. 318-35, art. 318-36, art. 318-37, art. 318-38, art. 318-39, art. 318-40, art. 318-41, art. 318-42, art. 318-43, art. 318-44, art. 318-45, art. 318-46, art. 318-47, art. 318-48, art. 318-49, art. 318-50, art. 318-51, art. 318-52, art. 318-53, art. 318-54, art. 318-55, art. 318-56, art. 318-57, art. 318-58, art. 320-1, art. 320-2, art. 320-3, art. 320-4, art. 320-5, art. 320-6, art. 320-7, art. 320-8, art. 320-9, art. 320-10, art. 320-11, art. 320-12, art. 320-13, art. 320-14, art. 320-15, art. 320-16, art. 320-17, art. 320-18, art. 320-19, art. 320-20, art. 320-21, art. 320-22, art. 320-23, art. 320-24, art. 321-2, art. 321-3, art. 321-4, art. 321-5, art. 321-6, art. 321-7, art. 321-8, art. 513-1, art. 513-6, art. 321-107, art. 321-108, art. 321-109, art. 321-23, art. 321-24, art. 321-25, art. 321-26, art. 321-27, art. 321-28, art. 321-29, art. 321-110, art. 321-111, art. 321-112, art. 321-113, art. 321-42, art. 321-43, art. 321-44, art. 321-45, art. 321-53, art. 321-54, art. 321-55, art. 321-56, art. 321-57, art. 321-58, art. 321-59, art. 321-60, art. 321-61, art. 324-1, art. 324-2, art. 522-8, art. 522-5, art. 522-9, art. 522-6, art. 522-7, art. 321-130, art. 321-131, art. 321-132, art. 321-133, art. 321-134, art. 523-1, art. 523-3, art. 523-4, art. 321-135, art. 321-139, art. 321-140, art. 531-3, art. 531-4, art. 531-5, art. 531-6, art. 531-7, art. 531-8, art. 531-9, art. 532-1, art. 532-2, art. 532-3, art. 532-4, art. 532-5, art. 532-6, art. 532-7, art. 532-8, art. 514-2, art. 514-3, art. 514-5, art. 514-6, art. 514-7, art. 514-8, art. 514-9, art. 541-20, art. 580-1, art. 580-2, art. 223-10-1, art. 411-53, art. 411-55, art. 411-59, art. 411-61, art. 411-71, art. 411-72, art. 411-73, art. 411-76, art. 411-82, art. 411-84, art. 411-128-1, art. 411-128-3, art. 411-130, art. 421-25, art. 422-49, art. 422-87, art. 422-89, art. 422-91, art. 422-129, art. 423-2, art. 423-14, art. 423-27, art. 423-27-1, art. 423-49, art. 221-1, art. 212-13, art. 222-9, art. 222-3, art. 231-19, art. 512-3, art. 512-2, art. 512-4, art. 512-5, art. 512-6, art. 512-7, art. 512-8, art. 512-9, art. 512-10, art. 512-11, art. 512-12, art. 512-13, art. 321-126, art. 321-127, art. 321-128, art. 321-129, art. 521-2, art. 521-1, art. 511-2, art. 511-3, art. 511-7, art. 511-8, art. 511-10, art. 511-9, art. 511-11, art. 511-12, art. 511-13, art. 511-14, art. 511-15, art. 515-1, art. 521-6, art. 521-4, art. 521-5, art. 521-10
  Divisions : Chapitre Ier : Procédure relative à l'agrément et au programme d'activité ; Section unique : Approbation du programme d ’ activité ; Chapitre II : Règles d'organisation ; Section 1 : Dispositif de conformité ; Section 2 : Vérification du niveau de connaissances de certaines personnes ; Section 3 : Protection des avoirs des clients ; Section 1 : Gestion des informations privilégiées et restrictions applicables au sein des prestataires de services d'investissement ; Sous-section 1 : Règles prévenant la circulation indue d'informations privilégiéesdonnant lieu à diffusion ; Sous-section 2 : Liste de surveillance ; Sous-section 3 : Liste d'interdiction ; Sous-section 4 : Introduction des titres de sociétés sur un marché réglementé d'instruments financiers ; Section 2 : Dérogations à la publication des transactions ; Section 3 : Obligations des prestataires de services d ’ investissement relatives à la lutte contre le blanchiment des capitaux et le financement du terrorisme ; Section 4 : Prise en charge et suivi des bulletins de souscription et inscription en compte ; Section 5 : Pratiques de marché admises ; Section 6 : Dispositions applicables aux ordres avec service de règlement et de livraison différés et aux marchés à terme ; Sous-section 1 : Ordres avec service de règlement et de livraison différés ; Sous-section 2 : Marchés à terme ; Section 2 : Passeport des sociétés de gestion de portefeuille souhaitant gérer des FIA ou fournir des services d ’ investissement dans les autres États membres de l ’ Union européenne ; Sous-section 2 : Primauté de l'intérêt du FIA et de ses porteurs de parts ou actionnaires et respect de l'intégrité des marchés ; Section 2 : Traitement et exécution des ordres ; Section 3 : Rémunérations ; Chapitre VIII : Prestataires de services de communication de données ; Section unique : Conditions et modifications d ’ agrément ; Chapitre IV : Système multilatéral de négociation en tant que marché de croissance des petites et moyennes entreprises ; Section 2 : Autorisation de l ’ entreprise de marché pour l ’ exploitation d ’ un système organisé de négociation et modification des conditions de cette autorisation ; Chapitre Ier : Teneurs de compte-conservateurs ; Chapitre II : Dépositaires d'OPCVM ; Art. 323-1 A ; Chapitre III : Dépositaires de FIA ; Chapitre III bis : Dépositaires d'organismes de titrisation ; Chapitre II : Règles de transparence et de bonne conduite ; Section 1 : Dérogations aux principes de transparence ; Section 2 : Règles de bonne conduite ; Chapitre III : Exigences en matière de gouvernance des instruments financiers ; Section 1 : Obligations en matière de gouvernance des instruments financiers applicables aux producteurs ; Section 2 : Obligations en matière de gouvernance des instruments financiers applicables aux distributeurs ; Section 2 : Information des clients ; Sous-section 1 : Support de communication de l'information ; Sous-section 2 : Communications à caractère promotionnel ; Section 3 : Évaluation de l'adéquation et du caractère approprié du service à fournir ; Section 4 : Vérification du niveau de connaissances et évaluation des connaissances et des compétences des personnes fournissant des conseils en investissement ou des informations ; Sous-section 1 : Modification des conventions conclues avant le 3 janvier 2018 ; Section 6 : Traitement et exécution des ordres lors de la fourniture du service de gestion de portefeuille ; Section 7 : Incitations et rémunérations ; Sous-section 1 : Dispositions générales relatives aux incitations ; Sous-section 2 : Incitations lors de la fourniture du service de conseil en investissement indépendant ou du service de gestion de portefeuille pour le compte de tiers ; Sous-Section 3 : Dispositions relatives aux incitations en lien avec la recherche ; Section 8 : Obligations en cas d'offres de titres financiers ou de minibons proposées au moyen d'un site internet ; Section 4 : Informations relatives à la gestion de FIA ; Section 5 : Obligations en cas d'offres de titres financiers ou de minibons proposées au moyen d'un site internet ; Section 8 : Cartes professionnelles ; Section 16 : Externalisation ; Section 1 : Gestion des informations privilégiées et restrictions applicables au sein des sociétés de gestion de portefeuille de FIA ; Section 2 : Obligations relatives à la lutte contre le blanchiment des capitaux et le financement du terrorisme ; Section 3 : Dispositions diverses ; Section 1 : Agrément et programme d'activité ; Sous-section 1 : Délivrance de l'agrément ; Sous-section 2 : Retrait d'agrément et radiation ; Section 2 : Passeport ; Chapitre III : Membres des marchés réglementés ; TITRE III : Systèmes organisés de négociation (OTF) ; Section 1 : Approbation pour l ’ exploitation d'un système organisé de négociation par des prestataires de services d ’ investissement et modification des conditions de cette approbation ; Section 2 : Déclarations à l ’ AMF ; Chapitre II : Principes de négociation, règles de transparence et de bonne conduite ; Section 1 : Exigences spécifiques applicables au gestionnaire d ’ un système organisé de négociation ; Section 2 : Dérogations aux principes de transparence ; Chapitre III : Surveillance du fonctionnement du système organisé de négociation et des clients ; Section 2 : Dérogations aux principes de transparence et publication des informations de marché ; TITRE VIII : Dispositions communes aux plates-formes de négociation : limites de position et déclaration de positions ; Sous-section 2 : Modification des conditions d ’ autorisation d ’ un système multilatéral de négociation ; Chapitre Ier : Entreprise de marché et reconnaissance des marchés réglementés ; Section 3 : Autres dispositions ; Section 4 : Dispositions applicables à certains compartiments ; Section 1 : Approbation pour l ’ exploitation d'un système multilatéral de négociation par des prestataires de services d ’ investissement et modification des conditions de cette approbation ; Sous-section 1 : Approbation pour l ’ exploitation d'un système multilatéral de négociation ; Section 2 : Autorisation de l'entreprise de marché pour l ’ exploitation d ’ un système multilatéral de négociation et modification des conditions de cette autorisation

A abrogé :

• Arrêté du 12 novembre 2004 : art. 313-7-1, art. 313-7-2, art. 313-7-3, art. 313-8-1, art. 313-13-1, art. 313-16-1, art. 313-17-1, art. 313-17-2, art. 313-17-3, art. 313-17-4, art. 313-17-5, art. 313-17-6, art. 313-17-7, art. 313-17-8, art. 314-3-1, art. 314-3-2, art. 314-4-1, art. 315-31, art. 315-32, art. 315-33, art. 315-34, art. 315-35, art. 315-36, art. 315-37, art. 315-45, art. 315-46, art. 315-47, art. 315-48, art. 315-49, art. 315-50, art. 315-51, art. 315-52, art. 315-53, art. 315-54, art. 315-55, art. 315-56, art. 315-57, art. 315-58, art. 315-60, art. 315-61, art. 315-63, art. 315-64, art. 315-64-1, art. 315-65, art. 315-66, art. 315-66-1, art. 315-67, art. 315-68, art. 315-69, art. 580-3, art. 711-1, art. 711-2, art. 721-1, art. 721-2, art. 722-1, art. 722-2, art. 722-3, art. 722-4, art. 722-5, art. 722-6, art. 722-7, art. 722-8, art. 722-9, art. 722-10, art. 722-11, art. 722-12, art. 722-13, art. 723-1, art. 724-1, art. 731-1, art. 732-1, art. 732-2, art. 732-3, art. 732-4, art. 732-5, art. 732-6, art. 732-7, art. 733-1, art. 733-2, art. 733-3, art. 733-4, art. 733-5, art. 733-6, art. 733-7, art. 733-8, art. 733-9, art. 733-10, art. 733-11, art. 733-12, art. 733-13, art. 733-14, art. 733-15, art. 733-16, art. 733-17, art. 733-18, art. 741-1, art. 742-1, art. 742-2, art. 742-3, art. 742-4, art. 743-1, art. 743-2, art. 743-3, art. 744-1, art. 744-2, art. 744-3, art. 744-4, art. 744-5, art. 744-6, art. 744-7, art. 744-8, art. 751-1, art. 752-1, art. 752-2, art. 752-3, art. 752-4, art. 523-5, art. 523-6, art. 523-7, art. 523-8, art. 514-10, art. 524-1-2, art. 311-4, art. 311-5, art. 311-6, art. 311-7, art. 311-7-1, art. 311-8, art. 311-9, art. 311-10, art. 311-11, art. 311-12, art. 312-7-1, art. 329-1, art. 313-28, art. 313-29, art. 313-30, art. 313-31, art. 313-32, art. 313-33, art. 313-34, art. 313-35, art. 313-36, art. 313-37, art. 313-38, art. 313-39, art. 313-40, art. 313-41, art. 313-42, art. 313-43, art. 313-44, art. 313-45, art. 313-46, art. 313-47, art. 313-48, art. 313-49, art. 313-50, art. 313-51, art. 313-52, art. 313-53, art. 313-53-1, art. 313-53-2, art. 313-53-3, art. 313-53-4, art. 313-53-5, art. 313-53-6, art. 313-53-7, art. 313-54, art. 313-55, art. 313-56, art. 313-57, art. 313-58, art. 313-59, art. 313-59-1, art. 313-60, art. 313-61, art. 313-62, art. 313-63, art. 313-64, art. 313-65, art. 313-66, art. 313-67, art. 313-68, art. 313-69, art. 313-70, art. 313-71, art. 313-72, art. 313-73, art. 313-74, art. 313-75, art. 313-76, art. 313-77, art. 313-78, art. 313-78-1, art. 313-79, art. 313-80, art. 313-81, art. 313-82, art. 313-83, art. 313-84, art. 313-85, art. 313-86, art. 313-87, art. 313-88, art. 313-89, art. 313-90, art. 313-91, art. 313-92, art. 313-93, art. 313-94, art. 313-95, art. 313-96, art. 313-97, art. 313-98, art. 313-99, art. 313-100, art. 313-101, art. 313-102, art. 313-103, art. 314-32, art. 314-33, art. 314-34, art. 314-35, art. 314-36, art. 314-37, art. 314-38, art. 314-39, art. 314-40, art. 314-41, art. 314-42, art. 314-43, art. 314-44, art. 314-45, art. 314-46, art. 314-47, art. 314-48, art. 314-49, art. 314-50, art. 314-51, art. 314-52, art. 314-53, art. 314-54, art. 314-55, art. 314-56, art. 314-57, art. 314-58, art. 314-59, art. 314-60, art. 314-61, art. 314-62, art. 314-63, art. 314-64, art. 314-65, art. 314-66, art. 314-67, art. 314-68, art. 314-69, art. 314-70, art. 314-71, art. 314-72, art. 314-73, art. 314-74, art. 314-75, art. 314-75-1, art. 314-76, art. 314-76-1, art. 314-76-2, art. 314-76-3, art. 314-76-4, art. 314-76-5, art. 314-76-6, art. 314-76-7, art. 314-76-8, art. 314-76-9, art. 314-76-10, art. 314-76-11, art. 314-76-12, art. 314-76-13, art. 314-76-14, art. 314-76-15, art. 314-76-16, art. 314-77, art. 314-77-1, art. 314-78, art. 314-79, art. 314-79-1, art. 314-80, art. 314-81, art. 314-82, art. 314-83, art. 314-85, art. 314-85-1, art. 314-85-2, art. 314-87, art. 314-88, art. 314-89, art. 314-90, art. 314-91, art. 314-92, art. 314-93, art. 314-94, art. 314-95, art. 314-96, art. 314-97, art. 314-98, art. 314-99, art. 314-100, art. 314-101, art. 314-102, art. 314-103, art. 314-104, art. 314-105, art. 314-106, art. 314-31-1, art. 513-8, art. 513-9, art. 533-1, art. 533-2, art. 533-3, art. 533-4, art. 534-1, art. 516-7, art. 516-8, art. 516-9, art. 516-10, art. 516-11, art. 516-12, art. 516-13, art. 516-15, art. 522-1-1
  Divisions : Sous-section 1 : Dispositif de conformité ; Paragraphe 1 : Dispositions générales ; Paragraphe 2 : Désignation et missions du responsable de la conformité ; Sous-section 2 : Responsabilités des dirigeants et des instances de surveillance ; Sous-section 2 bis : Vérification du niveau de connaissances de certaines personnes ; Sous-section 3 : Traitement des réclamations ; Sous-section 4 : Transactions personnelles ; Sous-section 5 : Protection des avoirs des clients ; Paragraphe 1 : Principes ; Sous-section 3 : Les contreparties éligibles ; Sous-section 1 : Règles prévenant la circulation indue d'informations privilégiées ; Sous-section 2 : Liste de surveillance ; Sous-section 3 : Liste d'interdiction ; Sous-section 4 : Introduction des titres de sociétés sur un marché réglementé d'instruments financiers ; Section 7 : Dispositions spécifiques à la gestion d'organismes de placement collectif immobilier, d'organismes professionnels de placement collectif immobilier, de sociétés civiles de placement immobilier et de mandats de gestion spécifiques portant sur des actifs immobiliers ; Sous-section 1 : Moyens et organisation de la gestion ; Sous-section 2 : Evaluateurs immobiliers ; Section 8 : Dispositions diverses ; Section 8 bis : Prise en charge et suivi des bulletins de souscription et inscription en compte ; Section 9 : Encadrement de la négociation automatisée et à haute fréquence ; Section 10 : Pratiques de marché admises ; Section 5 : Déclarations des transactions à l'AMF ; Section 6 : Obligations relatives à la lutte contre le blanchiment des capitaux et le financement du terrorisme ; Section 7 : Dispositions diverses ; Sous-section 1 : Principes ; Sous-section 2 : Dispositions applicables à l'analyse financière ; LIVRE VII : Marchés réglementés admettant à la négociation des quotas d'émission ; TITRE Ier : Dispositions générales ; TITRE II : Entreprises de marché et marchés réglementés ; Chapitre Ier : Entreprises de marché ; Section 1 : Reconnaissance du marché réglementé ; Section 2 : Règles d'organisation applicables aux entreprises de marché et règles de déontologie ; Chapitre II : Dispositions applicables au compartiment secondaire ; Section 1 : Les membres du marché réglementé ; Section 2 : Principes de négociation et règles de transparence ; Sous-section 1 : Dispositions générales ; Sous-section 2 : Principes de transparence et publication des informations de marché ; Sous-section 3 : Déclarations à l'AMF ; Section 3 : Admission, suspension et radiation des quotas d'émission aux négociations ; Section 4 : Procédure d'arbitrage ; Section 5 : Règlement et livraison ; Chapitre III : Dispositions applicables au compartiment enchères ; Chapitre IV : Chambres de compensation ; TITRE III : Obligations des membres ; Chapitre Ier : Champ d'application ; Chapitre II : Obligations générales ; Section 1 : Respect de l'intégrité du marché ; Section 2 : Dispositif de conformité ; Section 3 : Enregistrements et conservation des données ; Section 4 : Gestion des informations privilégiées ; Section 5 : Déclaration des opérations suspectes ; Chapitre III : Obligations complémentaires des membres dans leurs relations avec un client ; Section 1 : Primauté de l'intérêt du client ; Section 2 : Protection des avoirs des clients ; Section 3 : Conflit d'intérêts ; Section 4 : Information du client ; Section 5 : Conventions conclues avec les clients ; Section 6 : Traitement et exécution des ordres ; TITRE IV : Abus de marché : Opérations d'initiés et manipulations de marché ; Chapitre II : Opérations d'initié ; Section 1 : L'information privilégiée : définition ; Section 2 : Obligations d'abstention ; Chapitre III : Manipulations de marché ; Section 1 : Manipulations de cours ; Section 2 : Diffusion d'une fausse information ; Chapitre IV : Exigences destinées à atténuer le risque d'abus de marché ; Section 1 : Liste d'initiés ; Section 2 : Déclarations des dirigeants ; TITRE V : Production et diffusion de recommandation d'investissement ; Chapitre II : Identité des producteurs et normes de présentation des recommandations d'investissement ; Section 2 : Surveillance des membres du système ; Art. 311-1 A ; Art. 311-1 B ; Art. 311-1 C ; Sous-section 1 : Agrément et programme d'activité ; Paragraphe 1 : Délivrance de l'agrément ; Paragraphe 2 : Retrait d'agrément et radiation ; Sous-section 2 : Passeport ; Section 2 : Prestataires de services d'investissement exerçant le service de gestion de portefeuille pour le compte de tiers à titre accessoire ou le service de conseil en investissement ; Sous-section 1 : Approbation du programme d'activité ; Section 3 : Prestataires de services d'investissement n'exerçant pas le service de gestion de portefeuille pour le compte de tiers ou le service de conseil en investissement ; Sous-section 1 : Observations de l'AMF sur la demande d'agrément ; Chapitre IX : Recommandations d'investissement produites ou diffusées dans le cadre d'une activité journalistique ; Sous-section 6 : Conflits d'intérêts ; Paragraphe 2 : Politique de gestion des conflits d'intérêts ; Paragraphe 3 : Information des clients ; Paragraphe 4 : Dispositions applicables à l'analyse financière ; Sous-section 7 : Cartes professionnelles ; Paragraphe 2 : Cartes professionnelles délivrées par l'AMF ; Paragraphe 3 : Cartes professionnelles délivrées par les prestataires de services d'investissement ; Sous-section 8 : Enregistrements et conservation des données ; Sous-section 9 : Fiche de renseignements annuels ; Sous-section 10 : Gestion des risques pour compte de tiers ; Paragraphe 1 : Politique de gestion des risques et mesure du risque ; Sous-paragraphe 1 : Fonction permanente de gestion des risques ; Sous-paragraphe 2 : Politique de gestion des risques ; Sous-paragraphe 3 : Evaluation, contrôle et réexamen de la politique de gestion des risques ; Paragraphe 2 : Procédures de gestion des risques, exposition au risque de contrepartie et concentration des émetteurs ; Sous-section 1 : Exigences organisationnelles générales ; Sous-section 2 : Gestion des risques ; Sous-section 3 : Transmission d'informations sur les contrats financiers ; Sous-section 4 : Contrôle périodique ; Sous-section 5 : L'organisation des fonctions de conformité et de contrôle interne ; Paragraphe 1 : Les éléments du dispositif de conformité et de contrôle interne ; Paragraphe 2 : Les responsables de la conformité et du contrôle interne ; Sous-section 6 : Externalisation ; Sous-section 7 : Délégation de la gestion d'OPCVM ; Chapitre III bis : Exigences en matière de gouvernance des instruments financiers ; Section 1 : Obligations en matière de gouvernance des instruments financiers applicables aux producteurs ; Section 2 : Obligations en matière de gouvernance des instruments financiers applicables aux distributeurs ; Sous-section 1 : Caractéristiques ; Paragraphe 1 : Information claire et non trompeuse ; Paragraphe 2 : Contenu et moment de la communication de l'information ; Paragraphe 3 : Support de communication de l'information ; Sous-section 3 : Informations sur le prestataire, les services et les instruments financiers ; Paragraphe 1 : Dispositions communes ; Paragraphe 2 : Dispositions particulières à la détention d'instruments financiers pour le compte de clients ; Paragraphe 3 : Dispositions particulières au service de gestion de portefeuille ; Sous-section 4 : Informations sur les frais ; Sous-section 1 : Evaluation de l'adéquation des services de gestion de portefeuille et de conseil en investissement ; Sous-section 2 : Evaluation du caractère approprié des autres services d'investissement et des services connexes ; Sous-section 3 : Dispositions communes à l'évaluation de l'adéquation et du caractère approprié ; Sous-section 4 : Dispositions spécifiques au service d'exécution simple des ordres ; Sous-section 3 : Dispositions applicables aux services autres que les services de gestion de portefeuille et le conseil en investissement ; Paragraphe 1 : Dispositions spécifiques au service de réception et de transmission d'ordres ; Paragraphe 2 : Dispositions spécifiques au service d'exécution d'ordres ; Paragraphe 2 : Les ordres groupés ; Sous-section 2 : L'obligation d'obtenir le meilleur résultat possible lors de l'exécution des ordres ; Paragraphe 2 : Exécution des ordres de clients non professionnels ; Paragraphe 3 : Politique d'exécution ; Paragraphe 4 : Surveillance des politiques d'exécution ; Sous-section 3 : Les obligations des prestataires qui reçoivent et transmettent des ordres ou qui gèrent des portefeuilles ou des OPCVM ; Paragraphe 1 : Incitations ; Paragraphe 2 : Incitations lors de la fourniture du service de conseil en investissement indépendant ou du service de gestion de portefeuille pour le compte de tiers ; Paragraphe 3 : Dispositions relatives aux incitations en lien avec la recherche ; Sous-section 1 : Comptes-rendus relatifs aux services d'exécution des ordres et de réception et de transmission des ordres ; Sous-section 2 : Comptes-rendus relatifs au service de gestion de portefeuille ; Paragraphe 1 : Dispositions communes à tous les clients ; Paragraphe 2 : Dispositions spécifiques aux clients non professionnels ; Sous-section 3 : Informations relatives à la gestion d'OPCVM ; Sous-section 4 : Informations relatives à la détention d'instruments financiers pour le compte de clients ; Section 9 : Obligations en cas d'offres de titres financiers ou de minibons proposées au moyen d'un site internet ; Sous-section 2 : Communications à caractère promotionnel ; Section 7 : Rémunération ; Sous-section 1 : Avantages ; Sous-section 2 : Politique de rémunération dans le cadre de la gestion de FIA ; Sous-section 3 : Autres dispositions ; Section 8 : Informations relatives à la gestion de FIA ; Chapitre IV : Publication des transactions ; Section 3 : Dispositions particulières applicables aux marchés à terme ; Section 1 : Fonctionnement ordonné et équitable des négociations et intégrité du marché

A créé :

• Arrêté du 12 novembre 2004 : art. 318-59, art. 318-60, art. 318-61, art. 318-62, art. 321-145, art. 321-146, art. 321-147, art. 321-148, art. 321-149, art. 321-150, art. 328-2, art. 321-160, art. 321-168, art. 321-167, art. 321-166, art. 321-165, art. 321-164, art. 321-163, art. 321-162, art. 321-161, art. 321-153, art. 321-154, art. 321-155, art. 321-156, art. 321-157, art. 321-158, art. 321-159, art. 312-16, art. 312-17, art. 312-18, art. 312-19, art. 312-20, art. 312-21, art. 312-22, art. 312-23, art. 312-24, art. 312-25, art. 312-26, art. 312-27, art. 312-28, art. 312-29, art. 312-30, art. 312-31, art. 312-32, art. 312-33, art. 312-34, art. 312-35, art. 312-36, art. 312-37, art. 312-38, art. 312-39, art. 312-40, art. 312-41, art. 312-42, art. 314-30, art. 314-10-1, art. 314-11, art. 319-27, art. 320-25, art. 521-3, art. 511-0, art. 321-151, art. 321-152
  Divisions : Chapitre VI : Internalisateurs systématiques ; Section 1 : Information à l ’ AMF ; Section 2 : Dérogations à la publication des transactions ; Section 2 : Traitement et exécution des ordres ; Sous-section 1 : Dispositions générales ; Paragraphe 1 : Principes ; Paragraphe 2 : Les ordres groupés ; Section 3 : Incitations ; Section 17 : Délégation de la gestion de FIA ; Section 1 : Agrément et programme d'activité ; Sous-section 1 : Délivrance de l'agrément ; Sous-section 2 : Retrait d'agrément et radiation ; Section 2 : Passeport ; Chapitre Ier : Procédure relative à l'agrément, au programme d'activité et au passeport ; TITRE Ier TER : Sociétés de gestion de portefeuille d ’ OPCVM ; Section 4 : Vérification du niveau de connaissances de certaines personnes ; Section 5 : Traitement des réclamations ; Section 8 : Cartes professionnelles ; Section 16 : Délégation de la gestion d'OPCVM ; Chapitre IV : Règles de bonne conduite ; Section 1 : Dispositions générales ; Sous-section 1 : Approbation des codes de bonne conduite ; Sous-section 2 : Primauté de l'intérêt de l ’ OPCVM et respect de l'intégrité des marchés ; Sous-section 1 : Autorisation de l ’ entreprise de marché pour l ’ exploitation d ’ un système organisé de négociation ; Sous-section 2 : Modification des conditions d ’ autorisation d ’ un système organisé de négociation et retrait de l'autorisation ; Sous-section 2 : Informations relatives à la gestion d'OPCVM ; Chapitre V : Autres dispositions ; Section 1 : Gestion des informations privilégiées et restrictions applicables au sein des sociétés de gestion de portefeuille ; Sous-section 1 : Règles prévenant la circulation indue d'informations privilégiées ; Sous-section 2 : Liste de surveillance ; Section 2 : Obligations relatives à la lutte contre le blanchiment des capitaux et le financement du terrorisme ; Section 5 : Obligations en cas d'offres de titres financiers ou de minibons proposées au moyen d'un site internet ; TITRE Ier QUATER : Autres sociétés de gestion de placements collectifs ; Section 4 : Cartes professionnelles ; Sous-section 2 : Cartes professionnelles délivrées par l'AMF ; Sous-section 3 : Cartes professionnelles délivrées par les prestataires de services d'investissement ; Section 5 : Enregistrements et conservation des données ; Section 6 : Fiche de renseignements annuels ; Sous-section 4 : Frais de transaction pour le service de gestion de portefeuille ; Sous-section 3 : Catégorisation des clients ; Sous-section 2 : Conventions conclues avec les clients non professionnels ; Section 12 : Transmission d'informations sur les contrats financiers ; Section 13 : Contrôle périodique ; Section 14 : L'organisation des fonctions de conformité et de contrôle interne ; Sous-section 1 : Les éléments du dispositif de conformité et de contrôle interne ; Sous-section 2 : Les responsables de la conformité et du contrôle interne ; Sous-section 1 : Politique de rémunération dans le cadre de la gestion de FIA ; Sous-section 2 : Autres dispositions ; Section 3 : Responsabilités des dirigeants et des instances de surveillance ; Section 9 : Enregistrements et conservation des données ; Section 10 : Fiche de renseignements annuels ; Section 11 : Gestion des risques ; Sous-section 1 : Politique de gestion des risques et mesure du risque ; Paragraphe 1 : Fonction permanente de gestion des risques ; Paragraphe 2 : Politique de gestion des risques ; Section 2 : Dispositif de conformité ; Sous-section 2 : Désignation et missions du responsable de la conformité et du contrôle interne ; Paragraphe 3 : Evaluation, contrôle et réexamen de la politique de gestion des risques ; Sous-section 2 : Procédures de gestion des risques, exposition au risque de contrepartie et concentration des émetteurs ; Chapitre II : Conditions d'agrément des sociétés de gestion de portefeuille et de prise ou d'extension de participation dans le capital d'une société de gestion de portefeuille ; Section 1 : Conditions d'agrément ; Section 2 : Contenu du programme d'activité ; Section 3 : Conditions de prise ou d'extension de participation dans le capital d'une société de gestion de portefeuille ; Sous-section 2 : Politique de gestion des conflits d'intérêts ; Section 7 : Conflits d'intérêts ; Sous-section 1 : Principes ; Sous-section 3 : Information des porteurs de parts ou actionnaires ; Sous-section 2 : Délivrance de la carte professionnelle de responsable de la conformité et du contrôle interne ; Sous-section 3 : Liste d'interdiction ; Section 15 : Externalisation ; Chapitre III : Règles d'organisation ; Section 1 : Règles d ’ organisation générales ; Paragraphe 3 : Surveillance des politiques d'exécution ; Sous-section 2 : L'obligation d'obtenir le meilleur résultat possible lors de l'exécution des ordres ; Paragraphe 2 : Politique d'exécution ; Sous-section 3 : Les obligations de la société de gestion de portefeuille d ’ OPCVM ; Section 6 : Transactions personnelles ; Chapitre V : Systèmes multilatéraux de négociation organisés ; Sous-section 1 : Autorisation de l ’ entreprise de marché pour l ’ exploitation d ’ un système multilatéral de négociation ; Sous-section 2 : Modification des conditions d ’ autorisation d ’ un système multilatéral de négociation et retrait de l'autorisation ; Sous-section 1 : Approbation pour l ’ exploitation d'un système organisé de négociation ; Sous-section 2 : Modification des conditions d ’ approbation des systèmes organisés de négociation ; Section 4 : Informations relatives aux ordres de souscription et de rachat de parts ou actions d ’ OPCVM et à la gestion d ’ OPCVM ; Sous-section 1 : Comptes-rendus relatifs aux ordres de souscription et de rachat de parts ou actions d ’ OPCVM ; Section 3 : Règles du système organisé de négociation ; Section 3 : Dispositions diverses ; Section 4 : Prise en charge et suivi des bulletins de souscription et inscription en compte ; Section 3 : Règles de bonne conduite ; Section 3 : Autorisation de l ’ entreprise de marché ; Section 3 : Règles du système multilatéral de négociation